市场继续调整，创业板指差点跌破前低，而科技股仍在自顾自的暴走，不信你看今天的概念板块，涨幅靠前的又几乎是清一色的科技概念。

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沾上AI就暴涨？

而随着AI概念的持续活跃，AI在各行业的渗透率持续提升，比如今天掀起涨停潮的文化传媒板块，便受到了AI+IP双概念融合的催化。今天，文化传媒板块大涨3.49%，板块中人民网等9股涨停，其中北京文化3连板，上海电影3天2板。

目前包括上海电影、华策影视、光线传媒等多家影视公司已宣布入场AI领域。比如上海电影此前公告表示，拟100万元与喜马拉雅等共同设立合资公司，探索以声音为载体，结合AI技术，孵化大IP的途径，将推出首个原创作品广播剧《魔都奇谭》。

信达证券研报指出，IP是AI科技革命后内容进入高速发展期的核心竞争力。拥有强IP的公司在2013-2015年传媒行情中有着更强的泛娱乐业务变现红利。AI+影视，AI+游戏，AI+虚拟形象等细分赛道都需要优质IP的支持。同时，各类多模态大模型的预训练也需要海量、高质量、正版版权的内容加持，AI或将放大内容版权的价值。

而华鑫证券认为，文化传媒互联网行业的发展是伴随内容与新媒介融合以及新用户圈层需求的共振，2023年上半年AI赋能传媒互联应用带来情绪与估值双重修复，展望2023年下半年，从大模型切换至行业模型带来新增可期，总体在分化中仍具布局价值。

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光模块继续飙涨

而在此轮AI行情中，牛股辈出的光模块板块，今天继续走强。今天，光通信模块大涨3.19%，5月17日以来的16个交易日则累计大涨19.93%。

板块中东田微和罗博特科20CM大号涨停，铭普光磁也是强势涨停。此外，光库科技、源杰科技、跃岭股份、光迅科技等也涨幅靠前。

可以说，今年以来，从剑桥科技到联特科技，再到中际旭创、光库科技，以及最近的东田微、铭普光磁等，光模块板块内涌现出一批大牛股。

据第一财经报道，随着AI大模型的使用对与网络架构的提出更高要求，向着低时延和高速率方向演进，由于AI计算需要同时调用的模型参数在千亿甚至万亿级别。运算能力的提高，也带来了通信带宽的新需求。上一代的A100芯片使用6-8个200G的光模块，而全光方案下，GH200将使用18个800G光模块。2020-2024年全球光模块市场规模年复合增长率约为7.0%。应用于数通领域的光模块市场规模预计年复合增长率约为11.5%。

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年内涨幅TOP30

除了上述一个一个受AI催化而大涨的板块外，纵观整个A股，从年内涨幅榜前30来看，也几乎被科技股霸榜。

数据显示，沪市主板公司剑桥科技年内涨幅最大，累计涨幅为526.69%。科创板公司佰维存储紧随其后，今年以来累计上涨508.22%。

而从这30只个股所属行业板块来看，传媒股分布最多，为9股。通信紧随其后，为6股。此外，计算机和电子分别为4股和3股。再结合年内行情来看，前述这4个行业，均与AI有着千丝万缕的联系。

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股东频繁减持

随着股价的大幅上涨，重要股东们的减持也开始变的频繁。拿年内涨幅最大的剑桥科技来说，今天盘后就发布公告称，持股占公司总股本2.95%的公司IPO前股东上海康宜桥投资咨询合伙企业（有限合伙）（以下简称“康宜桥”）计划减持，减持股份不超过公司总股本的2.95%。

而就在日前的6月5日晚，剑桥科技刚刚发布公告称，康宜桥在2022年12月1日至2023年5月31日期间合计减持公司股份643.88万股，占比公司总股本的2.52%，合计套现金额为2.19亿元。

从上述两份公告的时间节点来看，康宜桥算是刚刚减持完，便准备进行下一次减持。事实上，过去12个月内，康宜桥先后进行过4轮减持，合计减持股份908.51万股，占公司总股本的3.38%。

除了康宜桥外，公司控股股东Cambridge Industries Company Limited（以下简称“CIG开曼”）及其一致行动人也在频繁减持。过去12个月，CIG开曼及其一致行动人合计减持剑桥科技648.75万股，占公司总股本的2.54%。

而5月31日晚，剑桥科技发布公告称，CIG开曼计划减持公司股份不超过268.22万股，不超过公司总股本的1%。

对于近期火爆的AI行情，虽然不少机构仍然为其摇旗呐喊，但市场也有一种声音，认为从历史来看，过往的白酒也好，医药也好，还是新能源，最鼎沸的时候，谁还不是市场的宠儿呢，但现在来看，谁也没有逃脱回调的命运。AI又会是下一个吗？

（文章来源：东方财富研究中心）

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